Cuarenta empresas, divididas en cuatro rangos de precio, para estudiar cómo vender puts garantizadas con efectivo y calls cubiertas usando el rango semanal como mapa de decisión.
Primero el rango El strike se elige por ubicación y aceptación, no solo por la prima.
Luego el riesgo Cada put presupone poder comprar 100 acciones si ocurre la asignación.
Finalmente la prima El porcentaje ayuda a comparar, pero nunca elimina el riesgo del subyacente.
Antes de comenzar
Cómo leer esta guía
Los precios, strikes y créditos en dólares cambian continuamente. Por eso las tarjetas eliminan esos números y conservan únicamente referencias porcentuales para enseñar el proceso.
Los porcentajes no son cotizaciones vigentes. Son referencias del resumen original y sirven para comparar ideas. Cada semana el estudiante debe volver a calcular el rango, seleccionar strikes disponibles y confirmar la prima real antes de operar.
Vender PUTen el límite inferior o debajo
Precio de referencia
Vender CALLen el límite superior o arriba
Zona de compra aceptable
0%
Zona de venta aceptable
1
PUT garantizada con efectivo
Venda el strike en el límite inferior del rango semanal o por debajo. Hágalo únicamente si desea comprar 100 acciones a ese strike y mantiene el efectivo completo reservado.
2
CALL cubierta
Venda el strike en el límite superior del rango semanal o por encima. Debe poseer 100 acciones y aceptar que sean vendidas al strike si ocurre la asignación.
3
Ganancia porcentual de referencia
La cifra verde representa el crédito observado como porcentaje del capital relacionado con ese tramo. No está anualizada y no debe sumarse con el otro tramo.
4
Distancia del rango
"PUT ≤ −3.2%" significa estudiar un strike al menos 3.2% debajo del precio de referencia. "CALL ≥ +4.0%" significa estudiar un strike al menos 4.0% arriba.
Advertencia: evite aplicar la estrategia Wheel en semanas de resultados o cuando la acción tenga fecha exdividendo.
Rango $10–$40
10 empresas · capital accesible no significa riesgo bajo. HIMS y RBLX sirven como ejemplos agresivos; PFE y T permiten contrastar primas menores con perfiles más defensivos.
HIMSHims & Hers Health
Agresivo
Ganancia PUT ref.1.04%
Ganancia CALL ref.1.39%
PUT ≤ −6.4%0%CALL ≥ +5.8%
RBLXRoblox
Agresivo
Ganancia PUT ref.1.00%
Ganancia CALL ref.1.04%
PUT ≤ −4.0%0%CALL ≥ +5.1%
SOFISoFi Technologies
Moderado–alto
Ganancia PUT ref.0.53%
Ganancia CALL ref.0.89%
PUT ≤ −5.9%0%CALL ≥ +5.2%
NUNu Holdings
Moderado–alto
Ganancia PUT ref.0.64%
Ganancia CALL ref.0.42%
PUT ≤ −2.1%0%CALL ≥ +4.9%
NKENike
Moderado
Ganancia PUT ref.0.45%
Ganancia CALL ref.0.33%
PUT ≤ −4.0%0%CALL ≥ +3.5%
PINSPinterest
Moderado
Ganancia PUT ref.0.41%
Ganancia CALL ref.0.22%
PUT ≤ −5.1%0%CALL ≥ +5.6%
CCLCarnival
Moderado–cíclico
Ganancia PUT ref.0.30%
Ganancia CALL ref.0.32%
PUT ≤ −5.1%0%CALL ≥ +5.0%
FFord Motor
Moderado–cíclico
Ganancia PUT ref.0.08%
Ganancia CALL ref.0.22%
PUT ≤ −6.3%0%CALL ≥ +4.5%
PFEPfizer
Riesgo menor
Ganancia PUT ref.0.15%
Ganancia CALL ref.0.11%
PUT ≤ −3.4%0%CALL ≥ +3.7%
TAT&T
Riesgo menor
Ganancia PUT ref.0.12%
Ganancia CALL ref.0.08%
PUT ≤ −3.9%0%CALL ≥ +3.8%
Rango $40–$100
10 empresas · equilibre calidad, ciclo y prima. AFRM es el ejemplo agresivo del grupo; aerolíneas, energía, automóviles y bancos añaden riesgos sectoriales distintos.
AFRMAffirm Holdings
Agresivo
Ganancia PUT ref.0.97%
Ganancia CALL ref.1.05%
PUT ≤ −4.8%0%CALL ≥ +5.5%
XYZBlock
Moderado–alto
Ganancia PUT ref.0.43%
Ganancia CALL ref.0.36%
PUT ≤ −4.3%0%CALL ≥ +5.3%
UBERUber Technologies
Moderado
Ganancia PUT ref.0.29%
Ganancia CALL ref.0.27%
PUT ≤ −4.8%0%CALL ≥ +5.3%
PDDPDD Holdings
Moderado–alto
Ganancia PUT ref.0.30%
Ganancia CALL ref.0.28%
PUT ≤ −4.3%0%CALL ≥ +5.0%
ETSYEtsy
Moderado–alto
Ganancia PUT ref.0.32%
Ganancia CALL ref.0.71%
PUT ≤ −5.5%0%CALL ≥ +5.3%
PYPLPayPal Holdings
Moderado–alto
Ganancia PUT ref.0.16%
Ganancia CALL ref.0.30%
PUT ≤ −6.8%0%CALL ≥ +6.2%
DALDelta Air Lines
Moderado–cíclico
Ganancia PUT ref.0.11%
Ganancia CALL ref.0.26%
PUT ≤ −5.1%0%CALL ≥ +4.9%
DVNDevon Energy
Moderado–cíclico
Ganancia PUT ref.0.22%
Ganancia CALL ref.0.34%
PUT ≤ −5.0%0%CALL ≥ +4.5%
GMGeneral Motors
Moderado–cíclico
Ganancia PUT ref.0.10%
Ganancia CALL ref.0.05%
PUT ≤ −4.9%0%CALL ≥ +5.5%
BACBank of America
Riesgo menor
Ganancia PUT ref.0.07%
Ganancia CALL ref.0.05%
PUT ≤ −5.3%0%CALL ≥ +4.3%
Rango $100–$200
10 empresas · las primas más grandes exigen una explicación. MSTR, COIN y HOOD concentran volatilidad y factores de riesgo; WMT ofrece un contraste de prima baja y perfil más defensivo.
